Eski bir asker, yeni serbest bırakılan eski bir mahkumun yardımıyla yeraltı savaşçısına dönüşür ve onu yozlaşmış polislerle ve kiralık katillerle karşı karşıya getirir. O, şimdi kendisi ve umursadığı herkes için savaşmaya başlar.

Polislikten ihraç edilen Brian O’Conner, çocukluk arkadaşı olan eski mahküm Roman Pearce ile birlikte, sicillerinin temizlenmesi karşılığında gizli ajan Monica Fuentes ile iş birliğine girerler. Yapmaları gereken Miami kökenli uyuşturucu baronu olan Carter Verone’nun örgütüne sızmak ve dolaşıma sokmaya çalıştığı kara parayla suçüstü yakalanmasını sağlamaktır.

Tehlikeli bir bilgisayar korsanını takip etmekte olan CIA ajanı Bill Pope, gizemli bir şekilde öldürülür. Korsanın yeriyle ilgili çok önemli bilgilere sahip ajanın bütün yetenekleri ve hafızası, deneysel bir yöntem aracılığıyla tehlikeli bir suçlu olan Jericho Stewarta aktarılır. Ancak ajanın özel anıları da işin içine girince Stewartın karakteri yavaş yavaş değişime uğramaya başlar.

Cybertron gezegeni başka mekanizmalara kolayca dönüşebilme yeteneğine sahip olan robotların gezegenidir. Bu robotlara Transform denir. Her Transformer’in kendine özgü bir dönüşerek değişme şekli vardır.Transformer’lar iki farklı kampa bölünmüşlerdir. Bir tarafta kısaca Autobotlar denen iyi robotlar vardır. Diğer tarafta ise şeytani ruhlu ve kötü niyetli Decepticonlar vardır. Cybertron gezegeninde Energon Küpleri adı verilen yakıt stoklarının azalması üzerine her iki taraf yeni kaynak arayışıyla uzay yolculuğuna başlar. Yeni enerji kaynağı arayışları onları ihtiyaç duydukları mineraller ve kimyasallar açısından çok zengin olan dünya gezegenine getirecektir.